Temmuz 2025 - Portföy Değerlendirmesi

 Temmuz ayında Borsa İstanbul'da yukarı yönlü bir seyir hakimdi. BIST100 endeksi, ayı yaklaşık 10.700 seviyelerinde tamamladı. Bankacılık hisseleri TCMB'nin faiz indirimi ile birlikte yükselişe geçti ve endeksi de peşinde sürükledi. Sanayi tarafındaki bilançolar vasat gelmeye devam ediyor. Temmuz toplantısında TCMB, politika faizini %46 seviyesinden %43'e çekerek ilk indirim adımını attı. Reel faiz pozitif kalmaya devam ederken, bu indirim kredilere hemen yansımasa da piyasada bir yumuşama yarattı. ONS Altın FED'in faiz indirmemesi ile birlikte güç kaybı yaşadı ve Temmuz ayı içerisinde düşüşünü sürdürdü. Nasdaq ve S&P500, temmuz ayında rekorlara yaklaştı. Her zaman olduğu gibi bu yükselişin en güçlü katalizörü yapay zeka ve teknoloji hisseleri oldu. Dolar/TL kurunda yukarı yönlü hareket devam etti. 

Tüm bu olaylar ışığında, Temmuz ayında portföyümüzün performansına bakalım;

Tasarruf oranım, -%16 olarak gerçekleşti ve bu ay maalesef eksiye girdik.

Portföyüm, dolar bazlı %1,34 büyüdü.

BIST100, %8 yükseldi.

SP500, %2,17 yükseldi.

NDX, %2,38 yükseldi.

XAUUSD, %0,38 düşüş gösterdi.

USDTRY, %2 yükseldi.

Yaz tatilinde iş yoğunluğumun azalması sebebiyle gelirlerimdeki azalma bu ay da devam etti. Harcamalarımdan da pek kısamayınca bu ay pek tasarruf edemedim. Temmuz ayından sonra Ağustos ayı da bu açıdan biraz zor geçecek fakat Eylül ayında rahat bir nefes alacağım.

Borsa İstanbul tarafında portföyümüz Temmuz ayında endeks altı bir performans sergiledi. Faiz indirimi beklentisi ile birlikte endeks, güçlü bir yükseliş yaşadı. Bu süreçte herhangi bir alım gerçekleştirmedim.

CIMSA, %7,81 değer kazandı.

TTRAK, %1,46 değer kazandı.

AKSA, %3,59 değer kazandı.

ABD tarafında ise Nasdaq ve SP500'ün rekorlar kırdığı bir ayı geride bıraktık. Buradaki yükselişe BIST100'e nazaran daha iyi eşlik edebildik. Bu süreçte diğer ETF'lerimden performans olarak geri kaldığı için ufak bir SCHD eklemesi yaptım.

SCHD, %0,1 değer kazandı.

SCHG, %3,76 değer kazandı.

CGDV, %2,84 değer kazandı.

Yatırım fonları tarafında ise GSP endeksin üzerinde bir performans göstererek göz doldurdu. GSP'de ilk hedefimi tamamladığım için alımlara ara versem de, ilerleyen süreçte yeni bir düzenli alım döngüsü başlatacağım.

GSP, %9,08 değer kazandı.

BES tarafında ise üç sözleşme ile yola devam ediyorum. Aylık katkı payı ödemelerimi eksiksiz şekilde tamamladım. BES portföyümdeki fonlarda işler Temmuz ayında gayet yolunda gitti. Tüm fonlarım Temmuz ayını getiri ile tamamlamayı başardı. 

AGA, %3,01 değer kazandı.

GMF, %6,12 değer kazandı.

FIF, %3,10 değer kazandı.

NHN, %2,93 değer kazandı.

HES, %5,86 değer kazandı.

Tasarruf oranım düşse de plana sadık kalmaya devam ediyorum. 2025 yılı tasarruf oranım %49,76'ya geriledi. Yıl boyunca ilk kez %50'nin altına düşmüş oldu böylelikle. Fakat önümüzdeki aylarda daha dikkatli bir bütçe yönetimi ile, bugünleri telafi edeceğim. Yıl sonu %50 ve üzeri tasarruf hedefim devam ediyor. 

"Hayalini kurduğun hayat, sen onu gerçekleştirmek için adım attığında başlar."

Ağustos ayı özetinde görüşmek üzere.. Sevgilerle.. 
- @karatahtadaborsa